Significado de Private Equity

Private Equity é uma expressão de origem inglesa empregada para se referir ao Ativo Privado que nada mais é do que tipo de fundo de investimento que visa comprar as ações de empresas que detém boas faturações e que também se encontram em significativo crescimento.

Conhecido como participações privadas, capital privado ou mesmo investimento em empresas já estabelecidas, o Private Equity é um modelo de atividade financeira realizada por diversas empresas e instituições que geralmente preferem fazer investimentos em outras empresas que ainda não se encontram listadas nas bolsas de valores como meio de captar os recursos necessários para alcançar o seu pleno desenvolvimento.

Esses investimentos são para a geração dos chamados Fundos de Private Equity (FPE). Por ora, vale lembrar que as empresas que atuam neste campo financeiro fazem investimentos diretos em outras empresas podendo desinvestir em um período de longo prazo.

Os primeiros FPE originaram-se nos Estados Unidos por volta da década de 1980 e inicialmente eram direcionados para as pequenas e médias empresas. Atualmente, as empresas que se destacam neste setor são as norte-americanas KKR (antes, conhecida como Kohlberg Kravis Roberts & Co.), e Blackstone Group (Blackstone Group L.P.), ambas especializadas em “leveraged buyout (LBO)”.

No Brasil, as empresas que se destacam como grandes gestoras que contam com maior volume de investimento são a GP Investments (fundada em 1993) e a Advent (Advent International, fundada em 1997)

Private Equity e Venture Capital

O Private Equity é um modelo de fundo de investimento em que os investidores procuram investir de forma direta em outras empresas como uma alternativa ao invés de comprarem ações na Bolsa.

Deste modo, o Private Equity é um aporte para as empresas que se encontram em processo de consolidação de mercado. Em outras palavras, o Private Equity tem como objetivo o de preparar as companhias para a abertura de capital ou então fundirem-se e/ou serem adquiridas por outras empresas.

Em contrapartida, o Venture Capital (Capital Empreendedor, Capital de Ventura, Capital de Risco ou Capital de Investimento), como o próprio nome indica, tem o seu foco direcionado para as pequenas e médias empresas (PMEs) que apresentam potencial de crescimento.

Sendo assim, as empresas que possuem caráter inovador e que iniciaram suas primeiras expansões que podem elevá-las a um novo patamar de mercado tendem a ganhar destaque e despertar a atenção dos investidores que atuam neste campo.

Outros fundos de investimento

Alguns modelos de fundos de investimento mais conhecidos são os seguintes:

Fundos mútuos (ações, renda fixa e balanceados);

Fundos do mercado monetário;

Fundos negociados em bolsa;

Fundos de Private Equity;

Fundos de Venture Capital (Capital de Risco)

Fundos de hedge (Fundo de cobertura);

Fundos de Seed Capital (Capital Semente).